今日焦点

A股市场

  • 7月23日A股三大指数午后震荡回落。
    沪深两市全天成交额1.86万亿，较上个交易日缩量284亿，超4000只个股下跌。美容护理板块走强，大金融冲高回落，医药板块表现活跃，兵装重组概念、海南自贸区板块走低。

  • 主力资金流向：
    证券、医药服务、家电等板块获净流入；造纸印刷、教育、公用事业等板块净流出。

    • 东方财富 +9.28亿
    • 中信证券 +7.45亿
    • 农业银行 +6.79亿
    • 中国能建 -13.58亿
    • 东方电气 -11.16亿
    • 海南华铁 -8.44亿
  • 两融余额： 截至7月22日达19134.4亿元，连续两个交易日增加超150亿元，创4月以来新高。

海南封关

政策动态

海南自贸港封关政策公布

  • 封关时间： 2025年12月18日正式启动。
  • 制度安排： 实施“一线放开、二线管住、岛内自由”，推动零关税、低税率制度。

  • 税收支持政策：

    • 零关税货物在岛内企业间流通免于补税。
    • 加工增值超30%的货物进入内地免征关税。

不动产登记“跨省通办”

  • 五城联动： 北京、上海、广州、深圳、杭州联合开展，首批涵盖16项登记业务，包括新建商品房转移登记等。

中美贸易谈判重启

  • 时间与地点： 第三轮谈判将于下周一、周二在瑞典斯德哥尔摩举行。
  • 关键背景： 8月12日是美方暂停加征关税的最后期限。
  • 中方代表： 国务院副总理何立峰将于7月27日至30日赴瑞典。
  • 欧盟警告： 若谈判失败，将对价值近1000亿欧元的美国产品征税，反制措施最早将于8月7日启动。

国际经贸与监管

美日达成重大贸易协议

  • 关税调整：

    • 美对日关税从25%降至15%
    • 日增购美农产品、投资半导体与能源共5500亿美元

IMF警告美关税影响

  • 风险： 关税措施将加剧通胀、打击市场信心，引发地缘经济分裂。

欧盟AI法案将于8月2日生效

  • 内容摘要：

    • 明确AI分级监管制度
    • 对高风险AI系统与通用AI模型设审计与合规义务

  • 业界反弹：

    • 空中客车、ASML、奔驰等45家公司联名要求暂停严苛条款。
    • Meta、谷歌均警告“监管过度将扼杀欧洲AI创新”。

宏观经济

数据发布

  • 房地产贷款： 二季度末房地产贷款余额53.33万亿元，同比增长0.4%。
  • 基本养老参保人数： 截至6月底达10.71亿人，失业保险2.45亿，工伤保险3亿。
  • 上半年跨境资金流入： 非银行部门净流入1273亿美元，境外增持A股和基金101亿美元。

金融市场动态

汇率与全球指数

  • 人民币汇率：

    • 在岸人民币收报7.1610，涨0.2035%
    • 离岸人民币收报7.1520
  • 美元指数跌0.15%，欧元、英镑等主要货币上涨。

国内市场行情

  • 上证指数 +0.01%，报3582.30点；深证成指 -0.37%；创业板指 -0.01%
  • 恒生指数 +1.62%，恒生科技指数 +2.48%
  • 融资余额继续上升至19134.4亿元

  • 期货方面：

    • 焦煤涨停，碳酸锂跌超4%
    • 工业硅期货涨8%
    • 广期所上调涨跌停板与保证金标准

国际市场

  • 美股三大指数齐涨： 道指 +1.14%，标普500 +0.78%，纳指 +0.61%
  • 欧股三大指数收高： 德国DAX +0.83%，法国CAC40 +1.37%，英国富时100 +0.42%
  • 亚太市场多数上涨： 日经225涨3.51%，创一年高点

房地产市场

  • 北京： 二手房挂牌均价为60217元/㎡，环比跌0.22%
  • 重庆： 二手房成交量突破2350套
  • 苏州： 两宗宅地总价53.39亿元，工业园区宅地成交楼面价创历史新高
  • 全国： 上半年新开工改造老旧小区1.65万个，2025年计划改造2.5万个

国际要闻

  • 特朗普政府发布AI行动计划，放宽监管、扩大能源供应
  • 印度恢复对中国公民发放旅游签证
  • 谷歌、IBM、AT&T发布财报
  • 摩根士丹利遭遇反洗钱调查
  • AWS宣布解散上海AI研究院

企业动态

半年报与大单

  • 容知日新 净利同比增长2000%以上
  • 中国通号 获14.31亿订单
  • 北新路桥 获新疆G217项目16.29亿订单

回购与减持

  • 劲仔食品 拟回购最高1亿元股份
  • 多家公司公告股东或实控人减持计划，包括天成自控、宏昌科技、保变电气等

其他重大事项

  • 理想汽车 完成账期统一调整
  • 阿里巴巴 通义千问开源最新AI模型
  • 大禹节水、华新水泥、凯龙股份等回应雅鲁藏布水电站概念关联
  • 文科股份 启动恒大地产资产重组，涉资超2亿元